Este sistema está basado en el indicador Balance Point,
que tiene en cuenta los puntos máximos , mínimos
y el cierre de un conjunto de barras. De tal maneara que si queremos
obtener el valor del indicador en un conjunto de 20 barras, tendremos
que sumar los precios máximo, mínimo y cierre de
las últimas 20 barras y hacer el cociente entre 3, esto
nos dará un punto de equilibrio que nos servirá para
determinar nuestras entradas. La referencia de este indicador es
de la revista Stocks & Commodities.
El sistema New York se
basa en estos promedios de cada barra y además en una Media
Exponencial que nos determina la tendencia del mercado, de esta
manera el sistema entrara comprado única
y exclusivamente cuando esté por encima de la media y viceversa
cuando este por debajo de esta media.
El sistema lanzará una
orden de compra cuando el valor del indicador Balance Point esté por
encima de la media Exponencial, supere el Máximo de nbarras
atrás más
un filtro fijado en función de la volatilidad de cada momento.
Por el contrario, el sistema entrara vendido cuando el valor del
indicador este por debajo de la Media Exponencial y sea menor que
n barras atrás menos el filtro anterior.
La gestión
de las salidas se realiza por medio de un Training Stop que nos
permite proteger el beneficio obtenido en cada posición
de tal manera que va almacenando los máximos y mínimos
para establecer puntos de salida si el beneficio en la posición
disminuye hasta un nivel determinado. Además de este Trailing
Stop cuenta con unos Stops de perdida máximos.
Este sistema
introduce una variante muy importante con respecto al resto de
sistemas y es el tratamiento DINAMICO de todos los parámetros
que intervienen en el sistema, de tal manera que los valores referentes
a el numero de barras atrás que
tomara el sistema, los parámetros para el training stop,
filtros y Stops de perdidas, son calculados por el sistema en función
de la volatilidad, tendencia y otros valores. De esta manera conseguimos
que el sistema se vaya adecuando a el comportamiento del mercado
en cada momento y las reoptimizaciones sean menos necesarias que
en otros.
En cuanto a la gestión del dinero o Money Management,
hemos introducido un filtro para los momentos en que la tendencia
es menor y además incrementamos el número de contratos
a 2 cuando esta tendencia es mayor.
Dadas las características
de acoplamiento del sistema al mercado hemos conseguido contener
el DrawDown en 2.100 € para
ESX incluso en un año tan complicado y falto de rango intradiario
como ha sido el 2003. El Walk Forward o analisis de prueba externa
realizado a este sistema en diferentes mercados y espacios temporales
nos ha dado unos resultados excelentes, de tal manera que nunca
se ha producido un año con un DrawDown superior en 2 veces
al año anterior.
El capital necesario para poner en marcha
este sistema es de 5.000 euros, estimado en función del
Walk Forward histórico,
desviaciones típicas y analisis de montecarlo. Aunque aconsejamos
a nuestros clientes la puesta en marcha de una cartera de sistemas,
en la que diversificaremos el riesgo no apostando a un único
sistema y tendremos más posibilidades de éxito. La
rentabilidad de este sistemas ha sido de un 350 % en 2002 y de
un 130 % en el 2003.
